您的位置:主页>> 饲料频道 >> 当前新闻
山东豆粕市场产销情况调研报告
来源:国际畜牧网-广州期货    2019年10月31日    点击:131

调研总结:

地区非洲猪瘟疫情发展情况

2019年2月20日,农业农村部新闻办公室公布:山东省济南市莱芜区发生非洲猪瘟疫情。更早期的信息是,2018年12月2日,经浙江省动物疫病预防控制中心检测并送中国动物卫生与流行病学中心复核,确认其中的3份为非洲猪瘟病毒核酸阳性。该产品来源于山东省临沂市兰州区李官镇前湖村工业园山东汇融肉制品有限公司。上半年在国内存在普遍的抛货心理,担忧自己场点的猪收到感染,抓紧出栏,当时猪肉价格跟随全国均价一起走低。当时出现种猪滞销、肥猪价格下滑、养殖场户补栏积极性受挫、品种资源压力增大、饲料产品受影响、肉类消费观变化等情况。

在首例感染出现后,山东高度重视非洲猪瘟防控和生猪生产工作,坚决贯彻落实党中央、国务院的决策部署和农业农村部的工作要求,提前采取了I级响应相关措施。山东省调整设置87处动物卫生监督检查站,实行指定通道制度;出台生猪及生猪产品定点调运备案管理规定,强化检查联动,严管生猪及其产品调运。省政府出台意见和方案,全面推进村级动物防疫员管理制度改革和无疫省建设,着力构筑非洲猪瘟防控长效机制。上半年有普遍淘汰生猪产能的现象。在下半年的时间,整体存栏下滑的速度开始出现放缓,在猪肉价格开始上升周期时,养殖户补栏情绪渐渐升温,也带动了禽类养殖的积极性,整体饲料的需求出现环比回升。

饲料生产情况

猪料方面,据调研企业了解,年内基本企业都在调解猪料的产出,最差的产出月份只有往年的一半水平,7、8月份后整体猪料需求开始回暖,10月的同比甚至能出现正向的增长,目前养殖户普遍有压栏的现象,出猪的体重基本都在增加,全国都有类似现象,所以猪料需求出现好转,且猪料的购买不再考虑肉料比与转化率,更多考虑猪的净重保持与最终的单价水平。

禽料方面,年内增量基本在10-20%,饲料厂商预计鸭料增量约20%,鸡料增幅估计在15%。由于禽类养殖的肉鸡苗、蛋鸡苗涨价速度较快,实际饲料厂商因需求好转带来的利润增量较为有限。

水产料方面,山东整体来看水产料的占比有限,且在上半年水产品价格表现疲软,增量需求较少,当前水产季已基本结束,厂商自身估计水产料较难大幅盈利,最终结果普遍卖得并不好。

豆粕库存与压榨情况

从调研单位了解到,7-8月份,有较多油厂因前期利润偏差,出现停机检修,因油脂类需求疲软,对下游企业也挺价销售豆粕。下游备货的积极性有限,自有的豆粕库存天数也在下降。

而在中秋与国庆双节前后的时间里,油厂的开机压榨受到环保限制,压榨产能的提升十分有限,下游提货速度加快,又因山东、华北地区较多养殖户因高肉价的预期而开始压栏惜售,饲料需求与日俱增,渠道上的豆粕库存消化速度加快,库存紧张的情况逐渐传递给油厂,国庆节后,山东地区的基差逐渐走高,与华东、华南地区出现明显分化,从逻辑推导上,应为养殖情况不同而导致的差异。

区域内豆粕的补充与替代情况

调研期间,山东地区的基差基本维持在120元/吨以上的水平,在个别油厂库存紧张的情况下,更会提高至180元/吨。在此情况下,贸易商普,杂粕的价格有性价比与替代性,且在国庆后杂粕价格出现震荡走低的现象。但猪料与禽蛋料内,杂粕的掺混率有上限,通常在3-5%。

四季度与明年供需情况的展望

在10月25日,山东省内有两条大线恢复开机,在10月底的时间,基本能完全恢复开机,豆粕目前的库存紧张情况有望在11月中旬至下旬完全缓解,但11月中旬至12月中旬,下游饲料商会再迎来集中备货期,将目前普遍在一周以内的库存天数,拉高至两周以上,对豆粕的需求可能居高不下。前期采购的豆源主要来自于巴西,11、12月的大豆到港量预期是充足的,出于中美经贸摩擦与美豆旧作品质的考虑,对明年初的采购态度将偏于谨慎。下游终端在近期饱受高基差的困扰。

调研企业详细情况:

1、 A综合型贸易企业(含压榨厂)

◆基本概况:

公司位于滨州博兴工业园区,大豆压榨,设计产能一条线2500吨/日,开机基本在2200-2300吨/日左右,开机率80%左右,年加工量68-90万吨/年,这两年平均70万吨/年左右,所属集团整体压榨产能达700万吨/年左右。

◆销售情况:

豆粕以现货销售为主,国庆节后豆粕库存出现紧张,开机压榨也偏紧。11月已基本售完,对下游限量提货,12月和1月基差报+130。未售远期基差,已近三个月内现货销售为主。销售对象以贸易商和饲料厂为主,饲料厂占比30%-40%左右。

◆原料库存:

后期不存在缺豆现象,豆粕日产1800吨左右,基本无库存。目前产区压车排队现象较为严重。

◆下游需求变化:

水产需求基本结束,生猪需求萎靡,饲料环节的盈利偏少,而养殖利润很高,山东以肉禽养殖为主,鸡与鸭的存栏较多。对当前肉鸡苗、蛋鸡苗看待谨慎,认为价格过高,但下游涨价预期仍然偏强。

2、B饲料企业

◆基本概况:

该企业2018年之前以猪料育肥料80%为主,教槽料20%,月平均产能6500吨,非瘟严重时期最低2000吨/月。2019年3月开始加工禽料,10月份禽料达4000吨占比50%,猪料4000吨占比50%。猪料与2018年同期环比增加100%,与2017年同比降30%。该企业所属集团在华北共设九家分厂,目前库存水平在15-20天,以水产料为主。

◆饲料配方情况:

明年春节前的豆粕需求不太看好,目前豆粕在饲料中添加比例在21-22%,后期原料竞争将更加激烈。豆粕价格上行会受到杂粕替代的作用,棉粕、花生等替代品价格在九月中旬后一直走低,替代料将大量上市,水产料的配方也存在较多替代。

◆原料库存:

豆粕库存10天左右,随采随用为主,近期以采购华东基差+50的豆粕,运费140。有购进更多豆粕库存的想法,将库存拉长至15-20天,但基差报价过高。玉米随采随用,库存半个月左右,无长期库存准备。

◆下游情况:

养殖厂规模对比去年同期都在增加,饲料使用量在8月后出现增长,明年终端养殖规模扩张的预期强烈。

3、C饲料集团

◆基本概况:

总部位于潍坊昌乐,集团2018年饲料的总产量为350万吨,2019年目标产量为380万吨。非瘟之前鸡鸭猪料各占比30%,之后鸡料占50%、鸭料占30%、猪料不足20%。整体增量15%,主要增量在鸡料。

◆产销情况:

猪料非瘟之前月均10万吨,9月份7万吨,2019年4-5月最低不到5万吨。与2017年同比下降20%-30%,环比增长30%,环比增加主要以压栏猪为主,补栏量不大,养殖户情绪有所缓和。鸡料月产15-16万吨,肉鸡料与2018年10月同比增长30%,蛋鸡料增长25%,环比数据稳定。鸭料产量销量基本稳定。

◆饲料配方:

鸡料中45-46%豆粕为主,占比19%,之前16%-17%,猪料中豆粕配比17%。花生粕调整至5%,棉粕3%-5%,玉米55%-60%。小麦副产品15%-40%主要用于鸭料,主销临沂、潍坊。

◆库存情况:

饲料用豆粕的库存现在基本3-4天,合同维持15-20天的量,成品料库存10天左右,买到12月基差,豆粕消耗1500吨/天。油厂大豆和豆粕供应应该会在11月中旬后有所缓解。

◆下游情况:

生猪养殖户压栏现象较为明显,补栏情况也存在,但是成功复养的猪场较少,12月底至明年1月初存在大量出栏的预期。

4、D饲料企业

◆基本情况:

所属公司为养殖、屠宰、饲料、食品加工为一体的集团公司,本厂点主做鸡饲料,现建成三个饲料加工基地并投产,分别于17年底、19年1月、19年4月投产,19年投产的两个总产能在1.7万吨,总产能2.7万吨。19年投产的两个其中有5000吨自用,其余1.2万吨外销。目前集团计划扩产肉鸡养殖规模,一期 10 万只已经投产,二期 10 万只同样投产,后期计划 3-4 个同样规模场投产。集团 2 年内计划扩产至 300 万至 400 万只肉鸡。对于快速上项目的原因,一方面是本身集团规划,另一方面是养殖肉鸡利润周期较短。

◆配方情况:

豆粕添加比例在17%-18%,以45-46%高蛋白为主,替代蛋白有花生粕、棉粕,添加比例3%-6%,认为其他杂粕的替代能力在增强,后期豆粕需求可能会有所下滑。比如花生粕、棉粕等的陆续上市,豆粕棉粕的价差达到 600 元/吨。能量料:配方中玉米占比60%,部分替代可选:东北玉米酒糟3%-4%(可不用),玉米蛋白粉。

5、E综合型贸易企业(含压榨厂)

◆基本情况:

位于日照港工业区,大豆压榨设计产能一条线4000吨/日,现在环保限产现开机率50%,限产3-5天,正常年压榨量90-100万吨。大豆库容8万吨,豆粕库容2万吨,豆油库容2.5万吨(现有8000吨库存)。厂外豆油还有30万吨库容,豆粕库容17-18万吨。

◆销售情况:

饲料厂占比25%,贸易商75%,11月基本售完,未售远期基差,未执行合同未增加。

◆库存情况:

巴西豆为主,现有大豆9万吨,豆粕没有库存。2020年的大豆未采购,后期要看港口豆的出油率与品质问题。未来11-12月大豆到港后基本够用。9月山东压榨量130万吨,环比下滑17万吨,后市不确定性集中在美豆到港的量。

◆下游和饲料情况:

下游饲料厂有极端例子只有2天库存,计算下单装车运输到厂的时间都需要耗费两天。饲料库存天数都计划从6天提高至15天,对上游议价话语权偏弱。东北、山东地区的生猪压栏后,春节前大量排出,明年猪肉价格还会涨,带动禽肉价格与鸡蛋价格,良好养殖利润刺激生产。各地出猪体重:山东地区140公斤,江苏地区120公斤,河南地区145公斤,东北地区150公斤。

6、F压榨企业

◆基本情况:

豆源为巴西、阿根廷、乌拉圭等。大豆压榨设计产能两条线一条4000吨/日,一条2000吨/日,年开机率97%,年加工大豆180-200万吨。今年开机基本保持满开,但现在是2000吨的小线开机,10月25日后双线开机。中粮山东区三个厂统筹销售,包括日照黄海、菏泽艾地盟、费县。

◆销售情况:

贸易商模式,11月已售80%,基差远期12-1月已售40%,还有部分一口价。豆油现货报价01+120。今年山东地区基差起伏较大,把握难度较大,中游贸易商整体保持较为谨慎的状态。

◆库存情况:

大豆16万吨,豆粕库容3.7万吨,无现货库存。目前12月用的大豆已经买完,11月计划到港3船大豆,2020年1季度大豆已购买部分20%。预计整个山东11月买船在120万吨左右,后期不存在断豆现象。

◆其他情况:

山东地区肉鸡料增加6%-8%,蛋鸡料增加1%,现在因鸡苗价格高达11元多,出现部分合同鸡。南美大豆乌拉圭的粗蛋白最低35%,巴西最高可达38%。

7、G压榨企业

◆基本情况:

豆粕交割库,大豆压榨,设计产能为一条线3850吨/日,日产豆粕3000吨,豆油700吨/日,开机率80%,大豆库容4.5万吨,豆粕库容散粕5000吨,袋装可容纳7000吨。豆油库容1.2万吨。现在以巴西、阿根廷大豆为主。

◆饲料销售情况:

下游企业中,饲料厂占比40%,贸易商占比60%,11月已售完,12月已售50%,基差:12-1月+80元/吨。压榨利润9-10美金,限量销售。9月山东区压榨118万吨。

◆库存情况:

现有大豆10多吨,集团分配豆源,后续不存在缺豆。现在豆粕销售压一天物理压榨量3000吨,11月中旬左右,花生粕、棉粕上市,以现在的价差肯定会抑制豆粕需求,出现替代现象,以缓解市场的蛋白需求偏紧。

◆其他情况:

山东地区9月禽料同比增加10%左右,饲料厂反馈禽料同比增加50%。猪料同比增加15%,环比降5%。预计11月装船730万吨,12月装船590万吨;预计11月到港750万吨,12月到港820万吨;预计11月压榨680万吨,12月压榨710万吨。


微信扫一扫分享到朋友圈
关键词: 饲料 豆粕

声明:本网站凡注明有“【独家】”的内容,其作品制作权均属国际畜牧网所有。已经本网协议授权的媒体、网站,在下载使用时必须注明"稿件来源:国际畜牧网",违者本网将依法追究责任。(详见本网版权声明及豁免声明)